Формула коефіцієнта покриття відсотків (Зміст)
- Формула коефіцієнта покриття відсотків
- Калькулятор коефіцієнта покриття відсотків
- Формула коефіцієнта покриття відсотків в Excel (із шаблоном Excel)
Формула коефіцієнта покриття відсотків
Коефіцієнт покриття відсотків - це коефіцієнт, який вимірює здатність компанії своєчасно сплачувати відсотки за своїм боргом. Це просто обчислює здатність компанії здійснювати сплату відсотків, а не принцип. Інвестор використовує це для обчислення ризику, пов'язаного з компанією, а також допомагає зрозуміти прибутковість компанії. Інвестор також перевіряє, чи може компанія виплатити своє своєчасно, не впливаючи на свій бізнес та прибутковість. Позичення може бути короткостроковим або довгостроковим.
Коефіцієнт покриття відсотків представляє собою запас міцності. Формула коефіцієнта покриття відсотків може бути записана як посилання на EBIT, EBITDA. Існує два типи формул. Давайте обговоримо те саме.
- Формула коефіцієнта покриття відсотків з використанням EBIT-
Формула коефіцієнта покриття відсотків - EBIT за період за загальною сумою сплати відсотків за даний період. EBIT - це прибуток до сплати відсотків та податку. Формулу для того ж можна записати так:
- Формула коефіцієнта покриття відсотків з використанням EBITDA-
Тут безготівковий дохід також додається до EBIT. Формула для того ж може бути записана як EBIT за період плюс безготівкові витрати, розділені загальною сумою відсотків, що підлягають сплаті за даний період. Тут EBITDA - це прибуток до відсотків, податку, амортизації та амортизації. Формула коефіцієнта покриття відсотків може бути записана так:
Формулу цього коефіцієнта покриття відсотків можна записати так:
Приклади формули коефіцієнта покриття відсотків
Візьмемо приклад, щоб краще зрозуміти розрахунок коефіцієнта покриття відсотків.
Ви можете завантажити шаблон шаблону співвідношення формули співвідношення процентних ставок тут - шаблон формули співвідношення процентних ставок формули ExcelФормула коефіцієнта покриття відсотків - приклад №1
Припустимо, компанія R&R Pvt. ТОВ має 100 000 доларів США за 2018 рік, а загальна сума виплати за 2018 рік - 40 000 доларів.
Рішення:
Тепер давайте розрахуємо коефіцієнт покриття відсотків за допомогою EBIT.
- Коефіцієнт покриття відсотків = EBIT за період / загальна сума відсотків, що підлягають сплаті за даний період
- Коефіцієнт покриття відсотків = 100 000/40 000
- Коефіцієнт покриття відсотків = 2, 5
Коефіцієнт покриття відсотків для R&R Pvt. ТОВ - 2, 5
Формула коефіцієнта покриття відсотків - приклад №2
Консалтингова компанія має нижчу фінансову звітність за 2017 та 2018 роки. Компанія є новою на ринку та зростає. Компанія має загальний дохід у розмірі 165 000 доларів у 2018 році, 150 000 доларів у 2017 році та 25 25 000 доларів у 2018 році, 18 450 доларів у 2017 році. Через це враховуючи інші доходи та інші витрати, що заробляються до оподаткування та доходів, які підраховують, що допомагає знайти прибуток до оподаткування та прибуток після оподаткування і, нарешті, можна отримати коефіцієнт покриття відсотків.
Рішення:
Припускаючи податок на прибуток у розмірі 10%.
| Особливості | 2018 рік | 2017 рік |
| Дохід: | ||
| Консультативні збори | $ 75 000, 00 | 90 000, 00 доларів США |
| Плата за консультації | 90 000, 00 доларів США | $ 60 000, 00 |
| Загальний дохід (А) | $ 165 000, 00 | $ 150 000, 00 |
| Витрати: | ||
| Прямі витрати | 14 500, 00 доларів | $ 12 000, 00 |
| Витрати на рекламу | $ 3000, 00 | 2000, 00 дол |
| Комісія сплачена | 500, 00 дол | $ 300, 00 |
| Різні витрати | $ 300, 00 | $ 150, 00 |
| Амортизація | $ 7 000, 00 | 4000, 00 дол |
| Загальні операційні витрати (B) | 25 300, 00 доларів | $ 18 450, 00 |
| Операційний дохід (AB) | 139 700, 00 доларів | 131, 550, 00 дол |
| Інші прибутки | $ 8 000, 00 | $ 7 000, 00 |
| Інші витрати | 700, 00 дол | 500, 00 дол |
| Заробіток до оподаткування та доходу | 147 000, 00 доларів США | 138, 050, 00 дол |
| Інтерес | $ 9 000, 00 | $ 7 000, 00 |
| Прибуток до оподаткування | 138 000, 00 доларів США | 131, 050, 00 дол |
| Податок (10%) | $ 13 800, 00 | $ 13, 105, 00 |
| Прибуток після оподаткування | 124 200, 00 доларів | 117 945, 00 дол |
Тепер давайте розрахуємо коефіцієнт покриття відсотків, використовуючи показник EBIT за 2017 рік.
- Коефіцієнт покриття відсотків = EBIT за період / загальна сума відсотків, що підлягають сплаті за даний період
- Коефіцієнт покриття відсотків за 2017 рік = 138, 050 / 7000
- Коефіцієнт покриття відсотків за 2017 рік = 19, 72
Тепер давайте розрахуємо коефіцієнт покриття відсотків, використовуючи EBIT за 2018 рік.
- Коефіцієнт покриття відсотків = EBIT за період / загальна сума відсотків, що підлягають сплаті за даний період
- Коефіцієнт покриття відсотків за 2018 рік = 147 000/9000
- Коефіцієнт покриття відсотків за 2018 рік = 16, 33
Формула коефіцієнта покриття відсотків - приклад №3
Припустимо, компанія ADC Pvt. ТОВ має 100 000 доларів США за 2018 рік, безготівкові витрати - 4 000 доларів США, а загальна сума сплати відсотків за 2018 рік - 40 000 доларів.
Тепер давайте розрахуємо коефіцієнт покриття відсотків за допомогою EBITDA.
Коефіцієнт покриття відсотків = (EBIT за період + Безготівкові витрати) / Загальна сума сплати відсотків за даний період
- Коефіцієнт покриття відсотків = (100 000 + 4000) / 40 000
- Коефіцієнт покриття відсотків = 104 000/40 000
- Коефіцієнт покриття відсотків = 2, 6
Коефіцієнт покриття відсотків для ADC Pvt. ТОВ - 2, 6
Формула коефіцієнта покриття відсотків - приклад №4
Компанія має нижчу фінансову звітність за 2018 рік. Через це давайте розрахуємо коефіцієнт покриття відсотків. Компанія застосовує 10% податку.
| Особливості | 2018 рік |
| Дохід: | |
| Консультативні збори | 100 000, 00 доларів США |
| Плата за консультації | 92 630, 00 доларів США |
| Загальний дохід (А) | $ 192 630, 00 |
| Витрати: | |
| Прямі витрати | 74 000, 00 дол |
| Витрати на рекламу | 5000, 00 дол |
| Комісія сплачена | 700, 00 дол |
| Різні витрати | 500, 00 дол |
| Амортизація | $ 6000, 00 |
| Загальні операційні витрати (B) | 86 200, 00 доларів |
| Операційний дохід (AB) | 106, 430, 00 дол |
| Інші прибутки | 5000, 00 дол |
| Інші витрати | $ 1000, 00 |
| Заробіток до оподаткування та доходу | $ 110 430, 00 |
| Інтерес | $ 10 000, 00 |
| Прибуток до оподаткування | 100, 430, 00 дол |
| Податок (10%) | 10 043, 00 доларів США |
| Прибуток після оподаткування | 90 387, 00 дол |
Тепер давайте розрахуємо коефіцієнт покриття відсотків за допомогою EBITDA.
- Коефіцієнт покриття відсотків = (EBIT за період + Безготівкові витрати) / Загальна сума сплати відсотків за даний період
- Коефіцієнт покриття відсотків = (110, 430 + 6 000) / 10 000
- Коефіцієнт покриття відсотків = 116, 430 / 10000
- Коефіцієнт покриття відсотків = 11, 64
Пояснення
Для обчислення будь-якої з формул можна використовувати коефіцієнт покриття відсотків, а також залежно від того, хто розраховує, вирішити, яку формулу потрібно використовувати.
Тепер давайте проаналізуємо коефіцієнт покриття відсотків. Коефіцієнт покриття відсотків розраховується для розуміння ризику, пов'язаного з компанією; він також допомагає фінансовому інституту перевірити здатність до погашення компанії. В основному використовується для перевірки платоспроможності. Давайте подивимось значення коефіцієнта покриття відсотків та його значення:
- Якщо у компанії коефіцієнт покриття відсотків менший за 1, це означає, що компанія є ризикованою і не має умови сплатити ні відсотки, ні принцип за свою заборгованість. Фінансові установи ніколи не надають їм позику, оскільки є велика ймовірність, що позика може стати NPA, тобто неефективним активом.
Коефіцієнт покриття відсотків <1
- Якщо у компанії коефіцієнт покриття відсотків дорівнює 1, це означає, що компанія є досить ризикованою, вона може сплатити кредитору лише суму відсотків, а не принцип. Ці типи компаній також ніколи не отримують жодної позики у фінансової установи, оскільки існує ризик, пов'язаний із принципом.
Коефіцієнт покриття відсотків = 1
- Якщо у компанії коефіцієнт покриття відсотків більший за 1, це означає, що у компанії є гроші для сплати відсотків за борг, а також додаткова сума для виплати за принципом.
Коефіцієнт покриття відсотків> 1
- В ідеалі коефіцієнт покриття відсотків повинен бути більшим за 1, 5, у цьому випадку фінансова установа дасть позику легко. Ризик, пов'язаний з компанією, також буде низьким, оскільки компанія матиме достатню суму для погашення відсотків та принципу для кредитора.
Коефіцієнт покриття відсотків> = 1, 5
- Якщо коефіцієнт покриття відсотків опуститься нижче 1, 5, це буде червоним попередженням для компанії, і цей ризик, пов'язаний з компанією, також зросте.
Коефіцієнт покриття відсотків <1, 5
Значення та використання коефіцієнта коефіцієнта покриття відсотків
Формула коефіцієнта покриття відсотків:
- Кредитор може перевірити ризик та кредитоспроможність компанії через коефіцієнт покриття відсотків.
- Він використовується як вимірювальний прилад для прийняття рішення інвестором, зацікавленими сторонами та керівництвом компаній.
- Це також допомагає в аналізі трендів і допомагає перевірити стабільність компанії.
Існують деякі обмеження коефіцієнта покриття відсотків, як іноді це не дасть справжньої картини фінансового стану компанії, оскільки є сезонні фактори, які впливають на коефіцієнт впливу. Це не показує ефекту від сплати податку. Для отримання найкращого результату за допомогою цієї формули використовуйте іншу формулу, як швидке співвідношення, коефіцієнт грошових коштів тощо, що дасть чітку картину фінансового стану компанії та ризику, пов'язаного з нею.
Калькулятор коефіцієнта покриття відсотків
Ви можете скористатися наступним калькулятором коефіцієнта покриття відсотків
| EBIT за період | |
| Загальна сплата відсотків за даний період | |
| Формула коефіцієнта покриття відсотків | |
| Формула коефіцієнта покриття відсотків | = |
|
|
Формула коефіцієнта покриття відсотків в Excel (із шаблоном Excel)
Тут ми зробимо той же приклад формули коефіцієнта покриття відсотків у Excel. Це дуже легко і просто. Вам потрібно надати три входи, тобто EBIT, проценти та EBITDA
Ви можете легко розрахувати коефіцієнт покриття відсотків за допомогою формули у наданому шаблоні.
Коефіцієнт покриття відсотків для R&R Pvt. ТОВ обчислюється як:
Коефіцієнт покриття відсотків за 2017 рік обчислюється як:
Коефіцієнт покриття відсотків за 2018 рік обчислюється як:
Коефіцієнт покриття відсотків для ADC Pvt. ТОВ обчислюється як:
Коефіцієнт покриття відсотків з використанням EBITDA обчислюється як:
Рекомендовані статті
Це було керівництвом до формули коефіцієнта покриття відсотків. Тут ми обговорюємо його використання разом з практичними прикладами. Ми також надаємо вам калькулятор коефіцієнта покриття відсотків із шаблоном Excel, який можна завантажити. Ви також можете переглянути наступні статті, щоб дізнатися більше -
- Керівництво по формулі прибутковості капіталу
- Приклади правила 72 формули
- Формула дивідендів на одну акцію
- Шаблон формули чистої маржі відсотка