Формула вільного грошового потоку - Калькулятор (шаблон Excel)

• Безкоштовна формула грошових потоків

Безкоштовна формула грошових потоків (Зміст)

• Безкоштовна формула грошових потоків
• Безкоштовний калькулятор формули грошових потоків
• Безкоштовна формула грошових потоків в Excel (із шаблоном Excel)

Безкоштовна формула грошових потоків

Вільний грошовий потік можна визначити як грошовий потік, доступний фірмі за вирахуванням будь-яких коштів, вкладених у капітальні витрати та оборотні кошти за рік.

Ось формула вільного грошового потоку -

Приклади формули вільного грошового потоку

Візьмемо приклад, щоб дізнатися про безкоштовний грошовий потік для компанії: -

Ви можете завантажити цей шаблон формули безкоштовного грошового потоку тут - Безкоштовний шаблон формули грошових потоків

Приклад №1

Компанія A, яка має операційний грошовий потік у 50000 доларів США та капітальні витрати за рік - 30000 доларів. Чистий оборотний капітал за рік становить 5000 доларів.

Отже,

Вільний грошовий потік, доступний фірмі протягом календарного року, є: -

• Вільний грошовий потік = Операційний грошовий потік - Витрати капіталу - Чистий оборотний капітал
• Безкоштовний грошовий потік = 50000 - 30000 - 5000 доларів
• Безкоштовний грошовий потік = 15000 дол

Отже, вільний грошовий потік за рік складає 15000 доларів

Приклад №2

Візьмемо приклад Schlumberger, який має операційний грошовий потік у 300 мільйонів доларів. Капітальні витрати за рік становлять 50 мільйонів доларів, а чистий оборотний капітал - 125 мільйонів доларів за рік.

Отже,

Вільний грошовий потік, доступний фірмі протягом календарного року, є: -

• Вільний грошовий потік = Операційний грошовий потік - Витрати капіталу - Чистий оборотний капітал
• Вільний грошовий потік = 300 мільйонів доларів - 50 мільйонів доларів - 125 мільйонів доларів
• Вільний грошовий потік = 125 мільйонів доларів

Отже, вільний грошовий потік за рік становить 125 мільйонів доларів

Приклад №3

Візьмемо приклад Exxon Mobil, який має операційний грошовий потік у розмірі 550 мільйонів доларів. Капітальні витрати за рік становлять 100 мільйонів доларів, а чистий оборотний капітал - 175 мільйонів доларів за рік.

Отже,

Вільний грошовий потік, доступний фірмі протягом календарного року, є: -

• Вільний грошовий потік = Операційний грошовий потік - Витрати капіталу - Чистий оборотний капітал
• Вільний грошовий потік = 550 мільйонів доларів - 100 мільйонів доларів - 175 мільйонів доларів
• Вільний грошовий потік = 275 мільйонів доларів

Отже, вільний грошовий потік за рік складає 275 мільйонів доларів

Пояснення формули вільного грошового потоку

Вільний грошовий потік можна визначити як грошовий потік, доступний фірмі за вирахуванням будь-яких коштів, вкладених у капітальні витрати та оборотні кошти за рік.

Формула вільного грошового потоку така

FCF = Операційний грошовий потік - Витрати капіталу - Чистий оборотний капітал

• Операційний грошовий потік

Його можна визначити двома способами: -

Операційний грошовий потік = прибуток (1-т) + амортизаційні та безготівкові витрати

Або

Операційний грошовий потік = чистий дохід + відсотки (1-т) + амортизаційні та безготівкові витрати

Де EBIT - це прибуток до процентів та податків.

• Чистий оборотний капітал

Чистий оборотний капітал = Оборотний капітал _{поточного року} - оборотний капітал _{попереднього року}

Оборотний капітал у будь-який рік = Дебіторська заборгованість + Інвентар - кредиторська заборгованість

• Капітальні видатки

Капітальні витрати можна визначити або з балансу, або у звіті про рух грошових коштів, або в обох випадках.

Капекс за рік = ЗОЗ _{поточного року} - ЗІЗ _{попереднього року} + Амортизація та амортизація

Там, де ЗІЗ розшифровується як майно, машини та обладнання

Значення та використання формули вільного грошового потоку

Безкоштовний грошовий потік в основному використовується інвесторами для оцінки стану здоров'я будь-якої компанії. Він може дати глибокий погляд на фінансові операції фірми та на наявність достатнього грошового потоку для фінансування майбутньої експансії. Вільний грошовий потік також вказує інвесторам, що в компанії є достатній обсяг грошових потоків, щоб зменшити свій борг або фінансувати майбутнє розширення або видати дивіденди інвесторам або акції викупу тощо.

Якщо вільний грошовий потік є негативним протягом декількох років, це вказує на те, що компанія не в змозі належним чином використовувати свої капітальні витрати. Альтернативно це також може означати, що оборотний капітал не управляється належним чином, що впливає на продажі, а отже, і підсумок. Він також може дати розуміння тенденцій, таких як ефективність управління дебіторською та кредиторською заборгованістю.

Вільний грошовий потік також є важливою методикою, яка використовується для оцінки цілості компанії. Метод дисконтованих грошових потоків використовує Безкоштовний грошовий потік протягом певної кількості років 5 або 10 років тощо, а потім дисконтує ці грошові потоки, використовуючи Середньозважену вартість капіталу для досягнення певної оцінки для компанії. Існує два типи безкоштовних грошових потоків. Один - це вільний грошовий потік фірми, а другий - вільний грошовий потік до власного капіталу. Як видно з назви, Вільний грошовий потік до Фірми позначає грошовий потік, доступний всій фірмі, що включає акціонерів, а також власників боргу. Вільний грошовий потік до власного капіталу позначає грошовий потік, доступний акціонерам лише після віднімання боргових платежів перед власниками боргу.

Вільний грошовий потік інвестори також використовуються як проксі для цін на акції. Основний принцип, який лежить в основі, полягає в тому, чи здатна компанія генерувати достатню кількість грошей для своїх операцій. Отже, якщо будь-яка компанія має високі або поліпшує грошові потоки протягом багатьох років, але її запас є достатньо заниженим або якщо існує невідповідність, тоді компанія варто інвестувати, оскільки ринок не враховує хороших показників діяльності компанії.

Безкоштовний калькулятор формули грошових потоків

Ви можете скористатися наступним калькулятором формули безкоштовного грошового потоку

Операційний грошовий потік
Капітальні видатки
Робочий капітал
Формула вільного грошового потоку =

Формула вільного грошового потоку =	Операційний грошовий потік - капітальні витрати - оборотний капітал
=	0 - 0– 0
=	0

Безкоштовна формула грошових потоків в Excel (із шаблоном excel)

Тут ми зробимо приклад формули безкоштовного грошового потоку в Excel. Це дуже легко і просто. Вам потрібно надати три входи, тобто операційний грошовий потік, капітальні витрати та чистий оборотний капітал

Ви можете легко розрахувати вільний грошовий потік за допомогою формули у наданому шаблоні.

Висновок

Безкоштовний грошовий потік вказує, чи отримує компанія достатню кількість грошей для фінансування своїх операцій. Це також сигналізує про те, що компанія має грошові кошти для зменшення боргу або фінансування майбутнього розширення або виплати дивідендів своїм інвесторам. Вільний грошовий потік обчислюється, беручи чистий дохід і додаючи назад будь-які безготівкові витрати та віднімаючи капітальні витрати та будь-які зміни оборотних коштів у тому році. Безкоштовний грошовий потік використовується різною кількістю способів, перш за все, інвесторами, щоб отримати уявлення про стан здоров’я компанії, а також оцінити компанію в цілому. Більш високі грошові потоки, не відображені в цінах акцій компанії, відображають, що ринок не враховував хороших показників діяльності компанії, і компанія хороша ставка для інвестування.

Рекомендовані статті

Це керівництво по формулі вільних грошових потоків, тут ми обговорюємо його використання разом з практичними прикладами. Ми також надаємо вам калькулятор безкоштовного грошового потоку разом із шаблоном Excel, який можна завантажити.

1. Керівництво до формули чистого оборотного капіталу
2. Формула калькулятора рентабельності середніх активів
3. Формула для середньозваженого
4. Календарний рік проти фіскального року
5. Розрахунок формули премії за ризик