Формула реальної процентної ставки - Калькулятор (приклади з шаблоном Excel)

• Що таке реальна процентна ставка?

Формула реальної процентної ставки (Зміст)

• Формула
• Приклади
• Калькулятор

Що таке реальна процентна ставка?

Термін "реальна процентна ставка" відноситься до процентної ставки, яка була скоригована шляхом виведення ефекту інфляції з номінальної процентної ставки. Іншими словами, це фактично фактична вартість боргу для позичальника або фактична дохідність позикодавця. Формула реальної процентної ставки може бути отримана шляхом ділення однієї плюс номінальної процентної ставки на одну плюс ставки інфляції протягом періоду. Математично він представлений як,

Real Interest Rate = ((1 + Nominal Interest Rate) / (1 + Inflation Rate)) – 1

З іншого боку, формулу реальної процентної ставки можна наблизити до рівняння Фішера та виразити як різницю між номінальною процентною ставкою та рівнем інфляції за період. Математично він представлений як,

Real Interest Rate = Nominal Interest Rate – Inflation Rate

Приклади формули реальної процентної ставки (із шаблоном Excel)

Візьмемо приклад, щоб краще зрозуміти розрахунок реальної процентної ставки.

Ви можете завантажити цей шаблон формули Excel формули реальної процентної ставки тут - Шаблон формули Excel формули реальної процентної ставки

Формула реальної процентної ставки - приклад №1

Візьмемо для прикладу Девіда, який нещодавно вклав суму в 20 000 доларів у довгостроковий депозитний фонд. Термін перебування фонду становить 10 років, а пропонована номінальна процентна ставка в річному обчисленні становить 4%. Якщо очікується, що рівень інфляції протягом періоду складе 2%, то обчислюйте реальну процентну ставку відповідно до повної формули та приблизної формули.

Рішення:

Реальна процентна ставка розраховується за допомогою повної формули, наведеної нижче

Реальна процентна ставка = ((1 + Номінальна процентна ставка) / (1 + Інфляційна ставка)) - 1

• Реальна процентна ставка = ((1 + 4%) / (1 + 2%)) - 1
• Реальна відсоткова ставка = 1, 96%

Реальна процентна ставка розраховується за приблизною формулою, наведеною нижче

Реальна процентна ставка = Номінальна процентна ставка - ставка інфляції

• Реальна процентна ставка = 4% - 2%
• Реальна процентна ставка = 2%

Таким чином, очікується, що реальна ставка становить 1, 96% та 2% відповідно до повної та приблизної формули відповідно.

Формула реальної процентної ставки - приклад №2

Візьмемо для прикладу Джона, який зараз приймає інвестиційне рішення. Банк запропонував йому три плани процентних ставок -

• Щоквартальна процентна ставка 1%,
• Піврічна процентна ставка 2% та
• Щорічна процентна ставка 4%.

Тепер допоможіть Джону вирішити, який план запропонує йому найкращу реальну процентну ставку, якщо рівень інфляції протягом періоду очікується на рівні 2%.

Рішення:

Номінальна процентна ставка розраховується як

Щоквартально

• Номінальна процентна ставка = ((1 + 1%) ⁴ - 1)
• Номінальна процентна ставка = 4, 06%

На півріччя

• Номінальна процентна ставка = ((1 + 2%) ² - 1)
• Номінальна процентна ставка = 4, 04%

Щорічно

• Номінальна процентна ставка = ((1 + 4%) ¹ - 1)
• Номінальна процентна ставка = 4, 00%

Реальна процентна ставка розраховується за допомогою повної формули, наведеної нижче

Реальна процентна ставка = ((1 + Номінальна процентна ставка) / (1 + Інфляційна ставка)) - 1

Щоквартально

• Реальна процентна ставка = ((1 + 4, 06%) / (1 + 2%)) - 1
• Реальна відсоткова ставка = 2, 02%

На півріччя

• Реальна процентна ставка = ((1 + 4, 04%) / (1 + 2%)) - 1
• Реальна відсоткова ставка = 2, 00%

Щорічно

• Реальна процентна ставка = ((1 + 4, 00%) / (1 + 2%)) - 1
• Реальна відсоткова ставка = 1, 96%

З вищенаведених результатів видно, що ^перший варіант з квартальною віддачею 1% запропонує найкращу реальну процентну ставку доходу.

Пояснення

Формулу реальної процентної ставки можна отримати за допомогою наступних кроків:

Крок 1: По-перше, визначте номінальну процентну ставку, яка зазвичай є річною процентною ставкою, задокументованою за будь-яку інвестицію.

Крок 2: Далі визначте рівень інфляції за період. Зазвичай рівень інфляції щорічно встановлюється, і його можна легко отримати з різних урядових баз даних, наприклад, Бюро статистики праці США. Насправді казначейські захищені від інфляції цінні папери (TIPS) можуть бути хорошим показником рівня інфляції в США.

Крок 3: Нарешті, формулу реальної процентної ставки можна отримати, поділивши одну плюс номінальну процентну ставку (крок 1) на одиницю плюс рівень інфляції (етап 2) протягом періоду, як показано нижче.

Реальна процентна ставка = ((1 + Номінальна процентна ставка) / (1 + Інфляційна ставка)) - 1

З іншого боку, згідно рівняння Фішера, формулу реальної процентної ставки можна отримати шляхом вирахування інфляційної ставки протягом періоду від номінальної процентної ставки, як показано нижче.

Реальна процентна ставка = Номінальна процентна ставка - ставка інфляції

Актуальність та використання реальної процентної ставки

З точки зору інвестора, важливо зрозуміти поняття реальної процентної ставки, оскільки вона фіксує реальне зростання багатства після коригування рівня інфляції. Потрібно усвідомлювати той факт, що інфляція розмиває цінність кожного потоку грошових потоків - як основної, як зарплата, чи пасивної, як прибутковості інвестицій. Отже, важливо, щоб ми розглядали вплив інфляції, приймаючи рішення про будь-які інвестиції, від яких ми очікуємо потік грошових потоків у майбутньому.

Калькулятор формули реальної процентної ставки

Ви можете використовувати наступний калькулятор реальної процентної ставки

Номінальна процентна ставка
Рівень інфляції
Реальна процентна ставка

Реальна процентна ставка	=	1 + Номінальна процентна ставка - 1 1 + рівень інфляції
	=	1 + 0 - 1 = 0 1 + 0

Рекомендовані статті

Це посібник до формули реальної процентної ставки. Тут ми обговорюємо, як розрахувати реальну процентну ставку разом з практичними прикладами. Ми також надаємо калькулятор реальної процентної ставки з шаблоном Excel, який можна завантажити. Ви також можете переглянути наступні статті, щоб дізнатися більше -

1. Як розрахувати номінальний ВВП за допомогою формули?
2. Іпотечна формула | Визначення | Приклади
3. Що таке формула нарахованих відсотків?
4. Формула повернення загальної суми активів | Розрахунок | Приклади
5. Відсотки проти дивідендів | 8 основних ключових відмінностей, які ви повинні знати